中海发展（600026）

公司占国内沿海原油海运市场份额的67%，占国内沿海煤炭海运市场份额的27.5%，已成长为以油运、煤运为核心业务的远东地区最大航运公司之一，在中国及远东地区航运市场占据了重要地位。同时，公司2009年开始陆续投入大量油轮运力，有望成为公司新的利润增长点。公司的煤炭运输也将在四季度和明年逐渐恢复，这将直接改善公司利润。另外，受益经济复苏背景下铁矿石需求的高企，其他干散货运输的营业状况也将会得到改观。预测公司2009年～2011年每股收益分别为0.43元、0.68元和0.82元，给予其“买入”的投资评级。 世纪证券

宏图高科（600122）

在业绩增长和参股券商概念下公司估值有望大幅提升。我们预计公司2009年～2011年EPS分别为0.29元、0.35元和0.37元。参考目前相关上市公司的PETTM为46倍,我们给出只考虑基本面因素公司股票的目标价13.34元。而综合参股券商的溢价，宏图高科持有华泰证券的初始成本极低，仅为0.67元/股，通过券商上市后的市场表现以及合理股价，我们较谨慎地给予宏图高科每股6.38元的溢价，那么在华泰上市确定之后，我们认为公司股票的目标价位为19.72元。给予“买入”的投资评级。

湘财证券